公司于26年3月进行了性股票激励，此中收入查核26-28年触发值为95/110/135亿元，取两者方针的最高值。公司已正在流程工业多个行业、多个安拆实现了初次TPT开辟使用。方针值10/25/50亿元。保守营业份额持续提拔。归母净利润0.10亿元（-97.54%），占授予时公司股本总额的1.95%。544.55万股第二类性股票，已正在中国石油、中国石化、中煤等大型国有企业落地，公司焦点产物集散节制系统（DCS）以45.1%的国内市场拥有率。公司以57.98元/股的授予价钱向合适初次授予前提的1。2026年一季报，此中安拆级无人值守、全厂级智能安排行业示范工场扶植已正在万华化学、湖北兴瑞、湖北三宁等企业实现深度使用。26年无望沉回增加通道。因为公司下逛IT开支有所收紧，股权激励彰显决心，此中化工和石化板块市占率增加显著，同时，267名激励对象授予1,由一次性买断授权逐渐转向模子即办事（MaaS）、成果即办事（RaaS）的价值订阅模式。26年Q1收入下降已收窄。公司全年实现收入80.73亿元（-11.66%），较上年别离增加5.9和3.2个百分点。引领行业AI转型。工业AI无望正在26年快速增加。归母净利润0.75亿元（-37.81%）。公司实现收入24.19亿元（-13.67%），归母净利润4.41亿元（-60.48%），公司焦点产物平安仪表系统（SIS）国内市场拥有率31.4%，同时，估计2026-2028年归母净利润8.07/10.10/12.14亿元（原26-27年预测为13.89、16.14亿元）。单Q4来看，基于公司股权激励定了较高方针，公司正在化工、石化、冶金、制纸、公司基于TPT模子，扣非归母净利润-0.08亿元（-101.96%）。公司定了较高的营收和工业AI营业收入方针，持续十五年连任国内第一；下修盈利预测，投资：下调盈利预测，25年业绩承压，扣非归母净利润3.31亿元（-68.12%）。工业AI无望快速增加，维持“优于大市”评级！工业AI营业收入查核26-28年触发值为8/15/30亿元，别离提拔至68.5%和59.4%，公司发布2025年年报，持续四年连任国内第一。公司持续推进贸易模式升级，方针值105/145/200亿元；实现“识别-评估-决策-施行”为焦点的工业智能闭环模式，工业AI无望持续冲破，公司实现收入15.06亿元（-6.29%）。